Аналитический отчет по заявкам стартапов в 2015 году «Fintech и Robotics-стартапы догоняют новые e-commerce проекты: итоги 2015 года и прогноз по трендам от фонда LETA Capital»

1. ГОДОВОЙ АНАЛИТИЧЕСКИЙ
ОТЧЕТ LETA CAPITAL
ПО ЗАЯВКАМ СТАРТАПОВ ЗА 2015 ГОД
24 ДЕКАБРЯ 2015 Г.

2. 12/24/2015
Страница 1
АНАЛИТИЧЕСКИЙ ОТЧЕТ ПО ЗАЯВКАМ
СТАРТАПОВ ЗА 2015 ГОД: «35 САМЫХ
ПОПУЛЯРНЫХ ИДЕЙ»
LETA Capital
УВАЖАЕМЫЕ КОЛЛЕГИ!
Ежегодно в декабре мы рассказываем о том, какие идеи предлагали
начинающие предприниматели. Какие сегменты рынка уже
переполнены и отмирают? Какие отрасли наоборот набирают
популярность? В этом году мы решили дополнить популярные идеи
выявлением трендов в предложенных отраслях и средней суммы
запроса на инвестиции от проектов на стадии seed и раунде А.
Кроме того, мы посчитали общую сумму запросов на инвестиции.
Мы проанализировали, как выглядит рынок ищущих инвестиции
стартапов через призму входящих заявок, поступающих в наш фонд
(сюда не попали проекты из разных рейтингов, конкурсов
стартапов и т. п.). Выборка для анализа состоит из более 1800
проектов. Данные могут быть нерелевантными общему срезу по
рынку в части e-commerce и игровых проектов, которые лежат вне
нашего фокуса.
Этот отчет мы дополнили экспертными мнениями наших коллег по
венчурному цеху относительно изменений, которые они отмечают
в идеях стартапов, их запроса на инвестиции и, конечно, о трендах
в предстоящем году.
Отметим, что для сравнения использовались данные отчетов за
2013-й и 2014-й годы.
.
КОМАНДА LETA CAPITAL

3. 12/24/2015
Страница 2
САМЫЕ ПОПУЛЯРНЫЕ ИДЕИ СТАРТАПОВ В 2015 ГОДУ
В этом году мы немного обновили классификацию стартапов: мы не стали выделять в
отдельное направление 3D-сканирование/ печать, включив его в «железные проекты», и
распределили геолокационные стартапы в целом по классификации. Список был дополнен
двумя другими: добавились «профессиональный софт» и «IoT – интернет вещей».
Количество проектов по данным направлениям заметно увеличилось по сравнению с
прошлым годом, поэтому мы выделили их в отдельные категории.
В итоге мы получили следующую классификацию (на самом деле чуть шире, но для
удобства мы агрегировали часть направлений):
 Advertising/Loyality – рекламные системы и программы потребительской лояльности;
 Analytics/Optimization/Engagement tools – различные платформы и приложения для
увеличения эффективности и прозрачности бизнеса;
 Corporate Software – корпоративное программное обеспечение, обычно для
автоматизации стандартных бизнес-процессов;
 Crowd-projects –крауд-проекты;
 E-commerce – интернет-магазины, витрины и т. п.;
 E-Learning – проекты про самые современные способы образования;
 FinTech – финансовые проекты, платежные системы и все, связанное с деньгами;
 Games – игровые проекты;
 Hardware – «железные» проекты;
 Lifestyle – проекты, направленные на стиль жизни, привычки людей;
 Media – новостные ресурсы, кино, музыка и т.д.;
 Search/ Classifides/ Agregators – различные проекты-посредники для поиска, букинга,
агрегирования всего, что только можно представить;
 Social Networks / Messengers – социальные сети и мессенджеры;
 Security – проекты про безопасность;
 Travel – все, что связано с путешествиями;
 Robotics – робототехника;
 Big Data – проекты, предлагающие обработку и аналитику больших объемов данных;
 Cloud technology - «облачные» проекты;

4. 12/24/2015
Страница 3
 Professional software – профессиональное и отраслевое программное обеспечение, в
основном для промышленных объектов;
 IoT – решения по интернету вещей.
Часть проектов попадает одновременно под несколько категорий, часть – никуда, тогда мы
отнесли их в раздел Other IT. В основном это различные нишевые приложения,
удовлетворяющие определенные требования. Итак, что же мы увидели в 2015 году:

5. 12/24/2015
Страница 4
ТРЕНДЫ СТАРТАПОВ В 2015 ГОДУ
Перед вами топ-35 самых популярных идей от стартапов в 2015 году. Именно эти бизнес-
идеи начинающие предприниматели предлагали для инвестирования чаще всего. Эти
сервисы и решения, считают стартаперы, нужны обществу.
1. Агрегаторы на автомобильную тематику: поиск грузоперевозчика,
автозапчастей, шин, страховщика;
2. Классифайды недвижимости;
3. Сервисы по бронированию билетов на различный транспорт и представления
(концерты, спектакли) и сервисы по поиску уборщиков и специалистов по
бытовым проблемам;
4. «Юберы» для врачей и лекарств;
5. Продукты для «умного» дома, автоматизированные системы для «умных»
зданий и климат-контроль платформы;
6. Автопилоты, дроны, коптеры и системы управления дронами;
7. Уникальные 3D-принтеры и сканеры;
8. Шлемы виртуальной реальности;
9. Сверх-защищённые мессенджеры с упором на противостояние взломам и
мошенническим действиям, спаму;
10. Социальные сети с упором на саморазвитие;
11. Соцсети для матерей;
12. Религиозные или национальные социальные сети;
13. Различные автоматизированные системы для промышленности: нефтяной,
агробизнеса, складской, логистической;

6. 12/24/2015
Страница 5
14. Платформы по созданию приложений для промышленных предприятий;
15. Рекомендательные системы для интернет-коммерции;
16. Сервисы видеоаналитики;
17. Системы отзывов, в основном о медицинских учреждениях;
18. Различные CRM системы;
19. Платформы для управления ресторанами;
20. Сервисы по управлению салонами красоты;
21. Маркетплейсы (в основном с одеждой);
22. Мобильные приложения для печати фотографий и инстаматы;
23. Мобильные сервисы доставки продуктов;
24. Приложения в области медицины: анализ и отслеживание беременности,
связь с врачом, психологическая помощь;
25. Приложения по контролю питания и тренировок;
26. Видео и фоторедакторы с минимальным набором функций, легкие в
обращении, и сервисы по упорядочиванию фотографий;
27. Различные программы лояльности;
28. Мобильные рекламные сети и платформы;
29. Digital signage проекты;
30. Промороботы;
31. Роботы для домашнего использования: пылесосы, мойщики окон;

7. 12/24/2015
Страница 6
32. Сервисы по микрозаймам на карту;
33. Мобильные банки;
34. Сервисы по P2P-кредитованию;
35. Биржи криптовалюты.
Всевозможные агрегаторы и классифайды вновь лидируют по количеству присланных
заявок в 2015-м, как и 2 года подряд, что мы делаем этот отчет. Самая популярные идеи в
этом сегменте распределились следующим образом:
1. Агрегаторы на автомобильную тематику: поиск грузоперевозчика,
автозапчастей, шин, страховщика;
2. Классифайды недвижимости;
3. Сервисы по бронированию билетов на различный транспорт и сервисы по
поиску уборщиков и специалистов по бытовым проблемам;
4. «Юберы» для врачей и лекарств.
Несмотря на то, что агрегаторы практически перестали привлекать внимание инвесторов,
они по-прежнему превалируют в списке популярных идей от предпринимателей.
Популярность вполне объяснима понятной бизнес-моделью и отсутствием серьезного
R&D. Мы отмечаем, что проекты начали подходить более вдумчиво к этой отрасли и
ориентируются на нишевые темы. Но ожидать особого оптимизма со стороны венчурных
инвесторов в этой перенасыщенной отрасли не стоит.
Первенство популярных идей с агрегаторами разделили различные «железные» проекты.
Стартаперы в основном предлагали в данном сегменте следующие решения:
1. Продукты для «умного» дома, автоматизированные системы для «умных»
зданий и климат-контроль платформы;
2. Автопилоты, дроны, коптеры;

8. 12/24/2015
Страница 7
3. Уникальные 3D-принтеры и сканеры;
4. Шлемы виртуальной реальности.
Главное, на наш взгляд, создавать решения, которые востребованы сразу на
международном рынке, к чему мы призываем начинающих предпринимателей. С
решениями, востребованными в мире, стартап не зависим от курса валюты в стране
производителя.
Согласно данным аналитической платформы CB Insights, в прошлом году в мобильные
мессенджеры было проинвестировано 1.41 миллиарда долларов. Новые мессенджеры и
соцсети предлагаются в 9% заявках. Основные предложения от проектов в этой нише:
1. Сверх защищённые мессенджеры с упором на противостояние взломам и
мошенническим действиям, спаму;
2. Социальные сети с упором на саморазвитие;
3. Соцсети для матерей;
4. Религиозные или национальные социальные сети.
Часть всего предлагаемого проектами софта мы начали классифицировать как
профессиональный софт. Превалирующие идеи в нише профессионального софта:
1. Различные автоматизированные системы для промышленности: нефтяной,
агробизнеса, складской, логистической;
2. Создание приложений для промышленных предприятий.
Процент предложений рынка с направлением B2B - Analytics/Optimization/Engagement tools
– различные платформы и приложения для увеличения эффективности и прозрачности
бизнеса уменьшился в этом году почти в 2 раза. Несмотря на то, что в отличие от простого
потребителя, бизнес привык платить за решения, которые увеличивают его выручку,
начинающие предприниматели опасались в этом году предлагать идеи в этой нише. Тем не
менее укажем самые перспективные, на взгляд стартаперов, предложения этого года:

9. 12/24/2015
Страница 8
1. Рекомендательные системы для интернет-коммерции;
2. Сервисы видеоаналитики;
3. Системы отзывов, в основном о медицинских учреждениях
Корпоративный софт составил в этом году 6% от общего количества заявок. В данной
нише преобладают следующие идеи:
1. Различные CRM системы;
2. Платформы для управления ресторанами;
3. Сервисы по управлению салонами красоты.
Направление общекорпоративного программного обеспечения до сих пор имеет огромный
потенциал. С развитием технологий скорости обработки данных, предсказательных
алгоритмов, роста числа источников информации и даже казалось бы базовые системы
автоматизации бизнес-процессов все еще могут и будут улучшаться, обновляться и
захватывать свои ниши. Лидерство смогут иметь проекты, которые предложат лучший
продукт, с лучшим интерфейсом и найдут бизнес-модель, которая постепенно позволит им
расширяться как географически, так и в бизнес-вертикалях.
Мы не рассматриваем проекты в сфере e-commerce, но все-таки среди отправленных нам
заявок отметили превалирующие идеи:
1. Билетные кассы на различные представления;
2. Маркетплейсы (в основном с одеждой из разных стран);
3. Заказ сувенирной продукции с фотографией клиента;
4 Сервисы доставки продуктов.
Проектов, направленных на здоровье, стиль жизни, привычки людей или Lifestyle стало
меньше. В результате анализа предложенных заявок, мы отметили сокращение различных
трекеров здоровья, которые еще недавно были на пике популярности. Сейчас внимание
стартаперов направлено на следующие направления:

10. 12/24/2015
Страница 9
1. Сервисы в области медицины: анализ и отслеживание беременности, связь с
врачом, психологическая помощь;
2. Приложения по контролю питания и тренировок;
3. Видео и фоторедакторы с минимальным набором функций, легкие в
обращении и сервисы по упорядочиванию фотографий.
Интерес к разработанным решениям, направленных на здоровье, стиль жизни и привычки
людей, лучше всего проверять в начале на краудфандинговых платформах, а уже потом
идти к инвестору. Если продукт действительно востребованный, то такой тест покажет
наилучший результат.
Рекламные системы и программы потребительской лояльности получили 5% от общего
количества заявок. Предпринимателям кажутся перспективными следующие проекты:
1. Различные программы лояльности;
2. Мобильные рекламные сети и платформы;
3. Digital signage.
Добавленное нами в прошлом году направление робототехники на сегодня показывает
такой же интерес у бизнеса, как и к рекламным системам, которые до этого 2 года прочно
привлекали внимание стартаперов. Согласно докладу Business Insider, к 2019 году рынок
бытовых и бизнес-роботов составит 1,5 млрд долларов. Потребительский рынок
робототехники является самым быстрорастущим. Предприниматели улавливают эти
тренды и предлагают следующие идеи:
1. Промороботы;
2. Роботы для домашнего использования: пылесосы, мойщики окон;
3. Системы управления дронами.
Мы рассматриваем отрасль робототехники, особенно что касается промышленного и
логистического ее использования. Сегодня как никогда актуальной является тема
автопилотируемого управления всевозможным транспортом, множество компаний
вступило в эту гонку – от маленьких стартапов до крупных корпораций. Окно

11. 12/24/2015
Страница 10
возможностей здесь огромное и с каждым годом расширяется, очевидно, что современные
вызовы в производстве, логистики и управлении домашним хозяйством будут требовать
роботизации, умного управления и т.п. Пока явных лидеров тут нет (так как задача
технологически остается суперсложной) – время действовать.
Финансово-технологические проекты уверенно предлагаются в 5% заявках 2 года подряд.
Это действительно перспективное направление, что подтверждается, к примеру,
совокупной стоимостью финтех «единорогов» в 49 млрд долларов. В данной тематике в
основном предлагаются следующие решения:
1. Микрозаймы на карту;
2. Различные мобильные банки;
3. P2P-кредитование;
4. Биржа криптовалюты.

12. 12/24/2015
Страница 11
ЭКСПЕРТНОЕ МНЕНИЕ И ПРОГНОЗЫ НА 2016 ГОД: «ГРЯДЕТ ОЧЕРЕДНАЯ
РЕВОЛЮЦИЯ В ФИНТЕХЕ»
Какие идеи кажутся инвесторам действительно перспективными и как на самом деле
обстоят дела на рынке робототехники, IoT, SaaS-сервисов и Big Data? Мы оценили
перспективность предложенных идей и попросили инвесторов других фондов высказать
свое мнение.
Александр Чачава
Управляющий партнер LETA Capital
В венчурной индустрии есть хорошее правило –
лидерские по количеству заявок направления
представляют собой вчерашний день. Пять лет назад
все шли в e-commerce, 3 года назад – в соцсети,
сейчас в мессенджеры и маркетплейсы/агрегаторы.
Исключение, пожалуй, составляет только направление
«железных» проектов – тут очень широкая ниша, и в эту категорию могут попасть самые
разные проекты. Самые перспективные направления, с моей точки зрения, – анализ
больших данных, интернет вещей, робототехника в плане софтверных решений по
техническому зрению и управлению, виртуальная реальность. Инвесторы также обращают
внимание на финтех-стартапы, потому что грядет очередная революция в этой сфере.
Отмечу, что качество и проработанность идей в среднем по рынку оставляет желать
лучшего. Хотя, кто ищет, тот найдет. Мы не испытываем сложностей в поиске интересных
проектов, скорее разрываемся между ними, думая, какой выбрать.

13. 12/24/2015
Страница 12
Сергей Топоров
Старший менеджер по инвестициям LETA Capital
На мой взгляд, весьма перспективна тема «умных
зданий». В разработке и продвижении данных
решений лучше делать ставку на простоту установки,
дешевизну и удобство взаимодействия. Сегодня
подобные продукты либо дорогие, либо из-за плохого
пользовательского опыта востребованы только на
короткое время.
Довольно интересное направление – это проекты по виртуальной реальности. так же я
считаю, что у рынка робототехники большой потенциал, который сдерживается
отсутствием первых клиентов, готовых пробовать кардинально новые решения. Это
длинные проекты, и от них может быть большой выхлоп, просто не стоит ждать возврата в
ближайшие 2-3 года.
Александр Корчевский
Партнер I2BF
Наша философия состоит в том, что мы инвестируем
не в темы, а команды, с этой точки зрения все
обозначенные направления перспективны.
Среди трендов на следующий год я бы назвал:
безопасность Интернета вещей, контент для
виртуальной реальности, формирование новой
транспортной парадигмы (продвижение проекта hyperloop, автономное вождение и т.д.).

14. 12/24/2015
Страница 13
Павел Богданов
Партнер Almaz Capital
B2C-стартапы не вызывают у нас интереса, как и
проекты, нацеленные сугубо на импортозамещение.
Как инвестор в 2016 году я буду обращать внимание на
блокчейн, безопасность, дальнейшее перемещение
корпоративного ИТ в облака.
Алексей Тукнов
Директор по инвестициям Maxfield Capital
В данной классификации идей, отмечу, что стартапы в
секторе промышленного интернета вещей имеют
перспективы создания существенной ценности для
своих клиентов.
Международный венчурный фонд Maxfield Capital
работает с пайплайном из России, Европы, США и
Израиля. Сегодня я бы выделил тренд увеличения количества B2B решений (включая
SaaS), B2B2C и Online2Offline платформ, а также проектов, работающих с данными.

15. 12/24/2015
Страница 14
СРЕДНИЙ ЗАПРОС НА ИНВЕСТИЦИИ В 2015 ГОДУ
В данной части нашего исследования мы проанализировали средний запрос на инвестиции
от проектов стадии seed и раунда А. В заявках стартапы практически всегда указывают
требуемую сумму для развития проекта, поэтому мы позволили себе посчитать в целом
запросы бизнеса и по каждой из ранее озвученных отраслей. В результате приводим
показатели по 10 самым популярным отраслям.
Кроме того, мы посчитали общую сумму всех запросов от стартапов в 2015 году. В итоге
проекты на стадиях seed и раунде A запросили 2,48 млрд долларов.

16. 12/24/2015
Страница 15

17. 12/24/2015
Страница 16

18. 12/24/2015
Страница 17
Есть хорошая, но редко достижимая формула финансовой прочности стартапа: денег
должно хватать на следующие 18 месяцев жизни, иначе следует заняться фандрайзингом.
Прежде чем отчаянно искать деньги, нужно учитывать риски. С большим количеством
денег, как правило, становится больше инвестиционных условий и есть соблазн к
неэффективным тратам. Кроме того, важно просчитать ваши будущие траты. В целом по
отраслям – это стандарные суммы для запросов для seed и раунда А в России.
O LETA CAPITAL:
LETA Capital (http://www.leta.vc) – корпоративный венчурный фонд LETA Group,
российского IT-холдинга. Размер сделки фонда варьируется от 400 тысяч до 2 млн
долларов. Цель инвестирования – компании, занимающиеся инновационными
разработками новых продуктов и услуг в сфере IT на поздней посевной стадии и стадии
раннего роста.